Mục lục
USDT SO VỚI USDC SO VỚI BUSD: CHÚNG KHÁC NHAU NHƯ THẾ NÀO?
Stablecoin là loại tiền điện tử có giá trị được gắn với một tài sản ổn định, hầu hết là tiền tệ fiat. Stablecoin cho phép giao dịch nhanh hơn, chi phí thấp hơn và an toàn hơn mà không có các hạn chế liên quan đến ngân hàng truyền thống, chẳng hạn như hạn chế dựa trên địa điểm và thiếu dịch vụ tài chính trong các kỳ nghỉ.
Thị trường blockchain toàn cầu được dự báo sẽ tăng lên 23,3 tỷ đô la vào năm 2023, chứng tỏ sự phổ biến của tiền điện tử trên toàn thế giới.
Stablecoin là một loại tiền điện tử đáng tin cậy hơn và ít biến động hơn, điều đó cũng có nghĩa là có nhiều tiềm năng đáng kể hơn cho các khoản đầu tư an toàn hơn.
Nhưng bạn nên giao dịch loại stablecoin nào? Làm thế nào để stablecoin so sánh với tiền tệ fiat? Dưới đây, bạn sẽ tìm hiểu mọi thứ về nguồn cung cấp stablecoin và chúng khác nhau như thế nào.
STABLECOIN LÀ GÌ?
Stablecoin là một loại tiền điện tử được hỗ trợ bởi fiat có giá trị của nó được liên kết với một loại tài sản khác, như vàng hoặc tiền tệ fiat, để giữ giá ổn định.
Mặc dù các tài sản tiền điện tử chính thống như Bitcoin có lợi nhưng chúng rất dễ bị biến động giá. Stablecoin loại bỏ lỗ hổng này bằng cách gắn giá trị của tiền tệ với một tài sản ổn định khác, chủ yếu là các loại tiền tệ định danh như đô la hoặc euro.
Thứ hai, công ty phát hành tiền xu có một “khoản dự trữ” với các tài sản đảm bảo cho người mua rằng công ty phát hành có thể mua lại số tiền xu còn thiếu.
Đồng ổn định đầu tiên được tạo ra vào năm 2014 và được đặt tên là Tether. Hầu hết các stablecoin khác đều được mô phỏng theo Tether, với người dùng nhận được một mã thông báo duy nhất cho mỗi đô la.
Về mặt lý thuyết, người dùng có thể lấy lại tiền gốc của họ với tỷ giá hối đoái một tặng một. Ban đầu, mọi người sử dụng stablecoin để mua các loại tiền điện tử phổ biến.
Do đó, stablecoin là một lựa chọn đáng tin cậy hơn vì chúng hoạt động 24/7 trên toàn thế giới và không yêu cầu phụ thuộc vào các kênh ngân hàng truyền thống. Ngoài ra, việc chuyển tiền sẽ hoàn tất trong vài giây.
ĐIỀU GÌ ĐÓNG GÓP VÀO SỰ PHÁT TRIỂN CỦA STABLECOIN?
Việc sử dụng các hợp đồng thông minh tạo ra stablecoin. Mã trong hợp đồng thông minh giúp tinh chỉnh các thỏa thuận của hợp đồng để tạo điều kiện thuận lợi cho việc chuyển, cho vay, thanh toán tiền một cách liền mạch với sự can thiệp hạn chế của con người.
Tuy nhiên, yếu tố chính thúc đẩy sự phổ biến của stablecoin là sự biến động hầu như không đáng kể của chúng so với các loại tiền điện tử thông thường. Trên hết, các mối quan hệ đối tác trong ngành cũng góp phần vào sự tăng trưởng của stablecoin.
Ví dụ, trong một động thái công ty gần đây, Visa đã hợp tác với Circle, công ty quản lý chuỗi khối đứng sau USDC. Nhờ quan hệ đối tác này, chủ thẻ công ty Circle có thể chi tiêu stablecoin USDC của họ tại các điểm bán hàng chấp nhận Visa.
Thậm chí tốt hơn, Văn phòng Kho bạc Hoa Kỳ của Cơ quan quản lý tiền tệ đã phát hành hướng dẫn cho các ngân hàng sử dụng stablecoin như thanh toán USDC và blockchain công khai cho các hoạt động ngân hàng.
Tương lai có vẻ tươi sáng đối với những người nắm giữ stablecoin, hơn nữa, các ngân hàng cũng có thể sử dụng stablecoin để giảm thiểu mối đe dọa từ các thách thức kỹ thuật số.
Cũng có khả năng là các ví kỹ thuật số như Cash App và Venmo gần đây đã cho phép mua tiền điện tử có thể sử dụng stablecoin trong tương lai để thực hiện thanh toán ngang hàng một cách dễ dàng.
HIỂU VỀ USDT, USDC VÀ BUSD
Mặc dù có hàng chục loại stablecoin khác nhau, nhưng ba loại phổ biến nhất bao gồm USDT, USDC và BUSD.
USDT là gì?
USDT (biểu tượng cho Tether) là một stablecoin được gắn với đồng đô la Mỹ với tỷ giá hối đoái 1: 1. Như vậy, một USD bằng một USDT. Người mua có thể chi tiêu, chuyển khoản hoặc giao dịch USDT như với tiền tệ fiat thông thường của họ.
Ban đầu, USDT được tạo ra để giải quyết các vấn đề sau:
- Giúp chuyển tiền quốc gia dễ dàng hơn
- Cung cấp phiên bản ổn định hơn của Bitcoin dễ bay hơi
- Cung cấp cho người dùng một phương pháp để kiểm tra
Tether nổi bật với tư cách là tiền điện tử lớn thứ ba trên thế giới. Mặc dù một số tranh cãi xung quanh sự ổn định của Tether ở mức 1 đô la, vẫn có nhiều lý do để thích đồng tiền này hơn tiền tệ thông thường, như được thảo luận bên dưới.
USDC là gì?
USDC là một stablecoin khác với giá của nó được cố định với đồng đô la Mỹ. Nó được tạo ra để tăng tốc thời gian chuyển tiền và giảm sự biến động liên quan đến Bitcoin và các loại tiền điện tử khác.
USDC có thể được lưu trữ trong ví tương thích với blockchain. Bên cạnh việc tạo thuận lợi cho việc chuyển tiền, USDC cũng cho phép người dùng hưởng lợi từ lợi suất cao hơn khi cho vay stablecoin của họ thông qua các ứng dụng tài chính phi tập trung khác nhau.
Mức độ phổ biến của đồng USD đã tăng lên đáng kể trong vài năm qua, với mức trung bình hàng ngày là 2 tỷ đô la được gửi qua mạng Ethereum vào tháng 3 năm 2021.
BUSD là gì?
Binance và Paxos thành lập BUSD để cung cấp các giao dịch với ba phẩm chất quan trọng: tốc độ, tính linh hoạt và khả năng truy cập.
Nói một cách đơn giản, Binance USD là một đồng ổn định được hỗ trợ bởi fiat và được quản lý với giá trị tương đương với một đô la Mỹ. Đối với mỗi USD Binance mà ai đó mua, sẽ có một đô la duy nhất được dự trữ. Khi giá của đồng đô la biến động, giá trị của stablecoin cũng tăng hoặc giảm.
Người nắm giữ BUSD có thể đổi stablecoin của họ sang USD và ngược lại. Hơn nữa, Binance USD tồn tại trên ba blockchain: Binance Smart Chain, Ethereum và Binance Chain. Do đó, chủ sở hữu BUSD có thể trao đổi stablecoin giữa các blockchain này theo yêu cầu của họ.
USDC SO VỚI USDT SO VỚI BUSD: SỰ KHÁC BIỆT
Bảng này so sánh sự khác biệt giữa ba loại tiền ổn định chiếm hầu hết thị trường tiền ổn định.
Nguồn: Blockchains
Một trong những điểm khác biệt đáng kể giữa các stablecoin này là các blockchain của chúng. Blockchain là một hệ thống ghi lại các giao dịch theo cách sử dụng chữ ký mật mã bất biến để loại bỏ hoặc giảm thiểu rủi ro bị hack hoặc gian lận hệ thống.
Việc có các blockchain khác nhau dẫn đến nhiều lợi thế, chẳng hạn như tốc độ và tiện ích của các giao dịch. Trong khi USDT chỉ chạy trên một blockchain duy nhất, USDC và BUSD có nhiều tùy chọn blockchain, cho phép người mua giao dịch và chuyển qua chúng.
Sự ổn định
Mặc dù stablecoin đạt được sự ổn định về giá thông qua thế chấp mua và bán tài sản tham chiếu, chúng có thể dao động nhẹ so với giá mã thông báo và sau đó dần dần trở lại giá trị ban đầu. Sự ổn định của USDT khá đáng tin cậy vì stablecoin đã cố gắng duy trì ổn định ở mức 1 đô la.
Tương tự, Binance USD và USDC cũng ổn định ở mức 1 đô la.
Tuy nhiên, tranh cãi đã nổ ra xung quanh tuyên bố của Tether rằng họ có đủ dự trữ đô la, trong khi các nhà kinh tế và nhà đầu tư nghi ngờ rằng không có.
Eric Rosengren, chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành của Ngân hàng Dự trữ Liên bang Boston, lo ngại rằng “Một cuộc khủng hoảng trong tương lai có thể dễ dàng được kích hoạt khi những [stablecoin] này trở thành một lĩnh vực quan trọng hơn của thị trường tài chính trừ khi chúng tôi bắt đầu điều chỉnh chúng và đảm bảo rằng thực sự có ổn định hơn rất nhiều so với những gì đang được tiếp thị cho công chúng như một stablecoin. ”
Nhưng so với USDT, USDC và BUSD là ổn định và không có tranh cãi.
Nguồn cung và khối lượng Stablecoin
Khối lượng của một stablecoin đề cập đến tổng số giao dịch xảy ra, trong khi “thanh khoản” đề cập đến số lượng đồng tiền có sẵn để giao dịch ở mức giá đã đặt, trong trường hợp này là 1 đô la. Khi khối lượng tăng lên, thường thì tính thanh khoản cũng tăng theo.
Một stablecoin có khối lượng lớn giúp các nhà đầu tư giao dịch tiền của họ dễ dàng hơn.
Tính đến ngày 30 tháng 8 năm 2021, khối lượng giao dịch của USDT là 75 tỷ USD, cao hơn so với hai loại tiền tệ còn lại. USDC có khối lượng 2,7 tỷ và stablecoin Binance USD có khối lượng thị trường là 5,8 tỷ. Tổng nguồn cung stablecoin được ghi nhận vào khoảng 116 tỷ, trong số đó, USDT vẫn là stablecoin lớn nhất theo vốn hóa thị trường với tổng nguồn cung lưu hành là hơn 65,49 tỷ USDT. Trong khi USDC có nguồn cung lưu hành là 27,37 tỷ USDC và BUSD có nguồn cung là 12,25 tỷ BUSD.
LỢI ÍCH CỦA USDT, USDC VÀ BUSD
Bất chấp sự khác biệt của chúng, stablecoin có những lợi ích sau:
- Giao dịch nhanh: Các khoản tiền gửi bằng tiền pháp định có thể mất từ một đến bốn ngày làm việc để hiển thị trong tài khoản ngân hàng của bạn. Trong khi đó, các giao dịch stablecoin diễn ra ngay lập tức.
- Tính khả dụng: Trao đổi stablecoin có thể hoạt động 24/7, ở mọi nơi trên thế giới.
- Phí giao dịch: Stablecoin cung cấp một phương thức giao dịch thấp hoặc miễn phí.
- Tính ổn định: Giá của stablecoin vẫn ổn định ở các tài sản mà chúng được chốt.
- Tính minh bạch: Hầu hết các stablecoin đều khá minh bạch, cho phép người dùng thấy rằng các tổ chức phát hành có đủ tài sản dự trữ để mua lại chúng.
- An toàn: Công nghệ blockchain giúp các giao dịch vô cùng an toàn, đó là lý do tại sao nhiều người dùng coi stablecoin an toàn hơn các kênh ngân hàng truyền thống khác.
VIỆC SỬ DỤNG STABLECOIN
Các stablecoin như USDC có thể được sử dụng cho nhiều mục đích khác nhau, dưới đây là một số cách sử dụng stablecoin sinh lợi.
Giao dịch các cặp tiền điện tử
Thông thường, trong tiền điện tử, “các cặp xu hướng” đề cập đến các tài sản mà người dùng có thể giao dịch cho nhau thông qua một sàn giao dịch.
Các cặp này cho phép người mua so sánh chi phí của các tài sản kỹ thuật số khác nhau. Ví dụ: một cặp tiền điện tử BTC / USDT sẽ cho bạn biết có bao nhiêu USDT bằng một BTC.
Khi bạn sở hữu các stablecoin như USDC và các loại khác và muốn giao dịch chúng, bạn có thể kiểm tra việc ghép nối trên sàn giao dịch. Ví dụ: nếu bạn có USDC, bạn có thể giao dịch bằng một cặp trên sàn giao dịch, chẳng hạn như BUSD.
Giao thức DeFi để cho vay
DeFi, hay tài chính phi tập trung, đề cập đến một hệ sinh thái bao gồm các ứng dụng tài chính dựa trên blockchain hoạt động mà không có quản trị trung tâm hoặc bên thứ ba.
Vì nó sử dụng mô hình ngang hàng, mọi người đều có thể kết nối bất kể vị trí của họ.
Với cho vay DeFi, bạn có thể cho người vay mượn tiền ổn định của mình và kiếm lãi. Điều này mang lại lợi ích cho cả người đi vay và người cho vay vì người dùng có thể nhận được khoản vay với lãi suất thấp hơn nhiều so với việc họ sử dụng các sàn giao dịch phi tập trung. Trong khi đó, các nhà đầu tư dài hạn có thể kiếm được lãi suất trên số coin mà họ cho vay.
BẠN NÊN CHỌN STABLECOIN NÀO?
Mặc dù USDT có khối lượng và vốn hóa thị trường cao hơn, nhưng thú vị là hầu hết các nhà kinh tế có thể không coi đây là stablecoin tốt nhất. Lý do đằng sau sự thiếu tin tưởng này là do lỗ hổng trong tính minh bạch và kiểm toán của USDT.
USDC và BUSD có tính minh bạch cao hơn USDT. Hơn nữa, chúng có thể so sánh với USDT về tỷ giá hối đoái và blockchain. Do đó, USDT là lựa chọn tốt hơn cho những người thích đầu tư vào tiền điện tử có khối lượng và tính thanh khoản cao hơn, trong khi USDC và BUSD sẽ thích hợp hơn nếu bạn coi trọng tính minh bạch.
ĐIỂM MẤU CHỐT
Chiếm gần 93% vốn hóa thị trường stablecoin, USDC, USDT và BUSD chắc chắn là những lựa chọn lý tưởng cho các nhà đầu tư muốn tham gia vào thị trường stablecoin.
Với việc Visa hợp tác với Circle và các nhà cung cấp trở nên thoải mái với ý tưởng sử dụng stablecoin, tương lai của loại tiền điện tử này có vẻ đầy hy vọng. Vì vậy, nếu bạn đang có kế hoạch nhảy vào cuộc đua, bây giờ là lúc để làm điều đó.
* Tuyên bố từ chối trách nhiệm: Bài viết này dành cho và chỉ được sử dụng cho mục đích tham khảo. Không có thông tin nào được cung cấp thông qua Bybit cấu thành lời khuyên hoặc khuyến nghị rằng bất kỳ chiến lược đầu tư hoặc giao dịch nào phù hợp với bất kỳ người nào cụ thể. Những dự báo này dựa trên xu hướng ngành, hoàn cảnh liên quan đến khách hàng và các yếu tố khác, đồng thời chúng liên quan đến rủi ro, biến số và sự không chắc chắn. Không có đảm bảo nào được trình bày hoặc ngụ ý về tính chính xác của các dự báo, dự báo hoặc tuyên bố tiên đoán cụ thể có trong tài liệu này. Người sử dụng bài viết này đồng ý rằng Bybit không chịu trách nhiệm về bất kỳ quyết định đầu tư nào của bạn. Vui lòng tìm kiếm lời khuyên chuyên nghiệp trước khi giao dịch.
Đường link: https://learn.bybit.com/crypto/usdt-vs-usdc-vs-busd-differences/
